وانخفضت سوق الصرف الأجنبي الآسيوية بسبب ضعف الناتج المحلي الإجمالي الصيني والشكوك حول أسعار الفائدة.
تراجعت معظم العملات الآسيوية يوم الأربعاء، في حين استقر الدولار عند أعلى مستوى في شهر وسط شكوك متزايدة بشأن التخفيضات المتوقعة في أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي، في حين أثرت بيانات النمو الصينية الضعيفة أيضًا على المعنويات.
نما الاقتصاد الصيني أقل بقليل من التوقعات في الربع الرابع، متجاوزًا بالكاد تقديرات الحكومة للنمو بنسبة 5٪ لعام 2023، وأظهرت النتائج أن التعافي بعد كوفيد لم يكتسب زخمًا يذكر خلال العام الماضي، مما وضع حلاً وسطًا للصين في عام 2024.
وانخفض اليوان 0.1%، على الرغم من أن العملة الصينية ساعدت في كبح المزيد من الخسائر بفضل قرار بنك الشعب الصيني تحديد نقطة منتصف يومية أعلى من المتوقع، وفقًا لبيانات رويترز.
كما سلطت المؤشرات الاقتصادية الأخرى لشهر ديسمبر الضوء على التوقعات الضعيفة للاقتصاد الصيني. ورغم أن الإنتاج الصناعي واستثمارات رأس المال الثابت تجاوزت التوقعات، فقد سجلت مبيعات التجزئة الصينية نمواً أقل من المتوقع، في حين ارتفعت معدلات البطالة أيضاً على نحو غير متوقع.
وقد أدت المخاوف بشأن الصين إلى انخفاض معظم العملات بسبب تعرضها التجاري للبلاد. ونزل الدولار الأسترالي 0.2 بالمئة، بينما نزل الوون الكوري الجنوبي 0.6 بالمئة.
وانخفض الدولار السنغافوري 0.2 بالمئة بعد أن أظهرت بيانات انكماش الصادرات غير النفطية للبلاد أكثر من المتوقع في ديسمبر وسط ضعف الطلب الصيني.
ولكن التأثير الأكبر على العملات الآسيوية كان زيادة الشكوك حول التخفيضات المتوقعة في أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي، بعد التصريحات المتشددة إلى حد ما من المحافظ كريستوفر والر يوم الثلاثاء.
وكان الين الياباني هو الأكثر تضررا من تعليقات والر، حيث انخفض بنسبة 0.1٪ يوم الأربعاء بعد أن انخفض بنسبة 1٪ بين عشية وضحاها. وضعف الين أيضًا، حيث ارتفع فوق 147 ينًا للمرة الأولى منذ أكثر من شهر.
وتأثر الين أيضا بزيادة التوقعات بأن بنك اليابان سيواصل سياسته الحذرة للغاية في اجتماعه الأسبوع المقبل. وتعززت هذه الفكرة بسبب عدم اليقين بشأن جهود إعادة الإعمار في أعقاب الزلزال المدمر، فضلا عن توقعات التضخم المعتدل يوم الجمعة.
ارتفع مؤشر الدولار والعقود الآجلة لمؤشر الدولار بشكل طفيف في التعاملات الآسيوية اليوم الأربعاء بعد أن وصل إلى أعلى مستوى له خلال شهر في التعاملات الليلية.
وتلقى الدولار دعما بشكل رئيسي من تصريح والر من مجلس الاحتياطي الاتحادي أنه على الرغم من احتمال تخفيض أسعار الفائدة هذا العام، فإن البنك المركزي لا يفكر في أي تخفيضات على المدى القريب، مشيرا إلى استمرار مرونة الاقتصاد الأمريكي.
دفعت تعليقات والر المتداولين إلى تقليل رهاناتهم على خفض سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في مارس، وفقًا لأداة CME Fedwatch. وارتفعت عوائد سندات الخزانة أيضًا بعد تصريحاته، حيث تجاوز سعر الفائدة لأجل 10 سنوات مرة أخرى 4٪.
إن ارتفاع أسعار الفائدة لفترة أطول من الزمن لا يبشر بالخير بالنسبة للعملات الآسيوية، لأنه يقلل من جاذبية الأصول الثقيلة ذات العائد المرتفع. وقد أثرت هذه الفكرة على العملات الإقليمية على مدى العامين الماضيين، ومن المتوقع أن تظل سارية المفعول حتى يقدم بنك الاحتياطي الفيدرالي جدولاً زمنياً لتخفيضات أسعار الفائدة المخطط لها.
ويتحول التركيز الآن إلى بيانات مبيعات التجزئة والإنتاج الصناعي في الولايات المتحدة، المقرر صدورها في وقت لاحق اليوم الأربعاء، للحصول على مزيد من التوجيه بشأن أكبر اقتصاد في العالم.
